貴州工業(yè)氣體的新格局以及發(fā)展形勢

 貴州工業(yè)氣體行業(yè)有著超過140年的悠久歷史。1912年，我國第一套空分誕生。改革開放以后，工業(yè)氣體工程這塊也是國內(nèi)最早開放給外資的行業(yè)，行業(yè)發(fā)展較早。

  目前，全球主要有四大氣體公司：德國林德集團、法國液化空氣集團、美國AP、美國普萊克斯，是國際四大巨頭。其中，林德和法液空占據(jù)全球15~20%的份額，每年銷售額達200億美元左右；美國AP、美國普萊克斯緊隨其后，銷售額在100億美元左右。

  未來，行業(yè)會進行持續(xù)性的整合。液化空氣2016年收購了AirGas，目前普萊克斯和林德也在談合并，屆時新的林德集團會一家獨大。國內(nèi)的格局：工業(yè)氣體的主要客戶——鋼鐵廠商，其實也是工業(yè)氣體的主要供給方。國內(nèi)最大的寶鋼氣體、武鋼氣體，廣鋼也有工業(yè)氣體的業(yè)務。目前廣鋼和林德的合資企業(yè)，專門從事工業(yè)氣體業(yè)務。

  貴州工業(yè)氣體液體產(chǎn)品價格波動大？
  今年，價格波動最大的就是液體產(chǎn)品，所說的價格上漲應該是液體價格上漲。液體產(chǎn)品中又分為空氣產(chǎn)品和非空氣產(chǎn)品。非空氣產(chǎn)品液體CO2價格處在歷史低點。主要是空氣產(chǎn)品液氧和液氮的價格在上漲。

  歷史上氧氣和氮氣的價格始終差不多。2015年冬季時產(chǎn)品價格大約在400-500RMB左右。2016年開始這個價格水平攀升到700-800RMB。價格上漲也有區(qū)域上的特點，從幾個區(qū)域的市場來看，華東市場、南方市場的需求量比較大，價格波動幅度較??；北方市場體量不大，因此價格波動比較大一些。液體市場的供給方面，除了氣體公司供應以外，過往購買空分裝置的客戶也具備設備和貨源。粗略估計，中國市場上，四大氣體公司+杭氧+盈德在液體市場的貨源供給中占比不超過50%，剩下的50%的貨源掌握在鋼鐵行業(yè)和煉化行業(yè)手中（還有少部分掌握在電子行業(yè)），如寶鋼的氣體公司，中石化的煉化項目。

  受國家對產(chǎn)業(yè)的調(diào)整和環(huán)保要求的壓力，鋼鐵廠從2016年開始面臨限產(chǎn)的壓力，空分裝置停車后無法快速恢復。國家對二、三線鋼鐵廠的限產(chǎn)導致產(chǎn)能下降，部分小鋼鐵廠的空分裝置停止運行。而今年開始鋼鐵行業(yè)的價格，鋼鐵行業(yè)盈利性提升，鋼鐵廠的產(chǎn)量又重新開始恢復，鋼鐵行業(yè)火爆起來，高爐、轉(zhuǎn)爐、貧爐都需要氧氣。部分鋼鐵廠甚至綁定價格和氣體廠商簽長期合約，價格在2000元/噸的直接選擇簽訂五年長約。

  貴州工業(yè)氣體行業(yè)自身有季節(jié)性波動，夏季產(chǎn)能下降，價格高，冬季產(chǎn)能提升價格再開始回落。這個現(xiàn)象主要和壓縮機的性能相關。空分裝置的運行需要將氣體溫度降低到-180度，夏天溫度高，降溫溫差大，壓縮機負荷大，生產(chǎn)端不能夠達到滿產(chǎn)，產(chǎn)能會下降幾個點。在供需平衡的市場，供給下降對價格的影響會比較大。因此近幾輪的價格上漲和夏季因素也有關。

  夏季的限電問題，導致工業(yè)氣體行業(yè)產(chǎn)能受限。今年限電需求比較嚴重，工業(yè)氣體企業(yè)是重點限電目標?？辗盅b置是耗電大戶，諸如林德等工業(yè)氣體廠商都收到了限電要求。今年華東天氣特別熱，限電的情況非常嚴重，導致在生產(chǎn)低谷的狀態(tài)供應更加不足。